События, на которые следует обратить внимание сегодня:
Не ожидается важной макроэкономической статистики.
09 июня 2020, EUR/USD. Банкиры предъявляют спрос на доллары.
EURUSD:
Можно выделить как хорошие, так и плохие факторы для евро. Начнем с приятного. На товарном рынке продолжается ралли, что негативно для американской валюты, поскольку металлы и энергоносители котируются в долларах. Когда товары дорожают, курс американской валюты снижается и наоборот. Индекс долларовой корзины USDX торгуется в области 3-х месячного минимума и в ближайшее время можно ожидать пробоя данного экстремума и сильного снижения котировок. Плохой фактор для евро – это динамика межбанковского рынка кредитования в Лондоне и Нью-Йорке.
В обоих финансовых центрах наблюдается рост однодневных ставок по кредитам в долларах. В понедельник на двух аукционах РЕПО коммерческие банки подали заявок в Федеральный Резерв на сумму 120,25 миллиарда долларов. Один аукцион был в формате 20 торговых дней, и банкиры заняли у ФРС 53,2 миллиарда долларов. Последний раз такой аукцион проводился 18 мая, и тогда заявок поступило всего лишь на 3 миллиарда долларов. В банковской системе возник спрос на долларовую ликвидность, что не позволит евро продемонстрировать хорошего роста котировок.
Торговая рекомендация: флэт 1.1250 - 1.1335.
09 июня 2020, GBP/USD. Борис Джонсон обещает заключить сделку с Евросоюзом.
GBPUSD:
Открываем позиции Buy в расчете на продолжение восходящего тренда. На долговом рынке наблюдается рост доходности 10-летних государственных облигаций Великобритании по отношению к своим аналогам из Соединенных Штатов и Германии. Британский премьер-министр Борис Джонсон обещает провести хорошие переговоры с Евросоюзом по таможенным вопросам.
Более четырех месяцев назад случился Brexit, однако торговой сделки с Е.С. по-прежнему нет. Британские власти обещают инвесторам соглашение с Брюсселем, и инвесторы верят, или хотят верить в это.
Торговая рекомендация: Buy 1.2685/1.2660 и take profit 1.2744.
09 июня 2020, USD/JPY. Бычье ралли на фондовых рынках.
USDJPY:
Бычье ралли на фондовых рынках положительно отразится на котировках данной валютной пары. В минувшую пятницу американский индекс NASDAQ Composite установил новый исторический максимум, а накануне рекорд был переписан. Индекс S&P500 торгуется в 6% от исторического максимума и сейчас не видно причин, которые могут помешать продолжению восходящего тренда на рынке акций.
Во-первых, Дональд Трамп заявляет о готовности Соединенных Штатов завершить жесткий карантин. Максимальный уровень заболеваемости в США был 24 апреля, с тех пор эпидемия идет на спад. Ежедневный уровень смертности сейчас находится на минимуме с 27 марта. Инвесторы понимают, что со следующего месяца начнется хороший экономический рост и активно скупают акций, действуя на опережение.
Во-вторых, реальные процентные ставки в США отрицательные и у инвесторов нет иного выбора, как покупать ценные бумаги. Ставка по избыточным резервам ФРС сейчас 0,1%, что существенно ниже инфляции. Банкирам невыгодно держать деньги на счете в Федеральном Резерве, поскольку доходность не покрывает инфляцию, и деньги обесцениваются. Более того, таких низких ставок еще ни разу не было в истории. Даже в ипотечный кризис 2008 года ФРС опускала данную ставку до 0,25%.
Торговая рекомендация: Buy 107.80/107.60 и take profit 108.40.
