S&P500

Месячный график: итак, январь закрыт внутренним медвежьим баром, что частично нивелирует потенциал декабрьского пина, а так же подтверждает общие наши ожидания о близости разворота вниз.

Вполне вероятно, что мы увидим откат к средней полосе Боллинджера (1847.7), откуда может быть доработана верхняя полоса (2142.6). Данный сценарий описан красной стрелкой.

Как альтернативу можно рассматривать сценарий полного слома аптренда за счет снижения под среднюю полосу и падение к нижней (1544.4, см. синюю стрелку).

За последние сотню лет Федрезерв не раз менял свой круг обязанностей и переходил от одного политического курса к другому, стремясь заполучить статус главного экономиста-плановика в Соединенных Штатах. Он не только лелеял мечту превратить американскую экономику в плановую и финансировать все мыслимые и немыслимые безумные прожекты в Империи, но и стать манипулятором главной и единственной мировой резервной валюты. Однажды Бен Бернанке, еще будучи главой ФРС, отметил, что некогда успешная во всех отношениях мировая валюта - золото - больше не выполняет роль денег. Иными словами, он верил в то, что бумажный доллар является главной валютой во всем мире, а Штаты при этом обладали привилегией и обязанностью управлять этой валютой. Возможно, он и его коллеги из Центробанка - бывшие и ныне действующие - была искренне убеждены, что в на ближайшее тысячелетие бумажный доллар заменит собою золото целиком и полностью.

30 января 2015, EUR/USD. Вероятный сценарий на текущий день.

Дневной график: итак, евро продолжает находиться в состоянии технической коррекции, которая, теоретически, может иметь потенциал вплоть до средней полосы Боллинджера (1.1644). Цель общего фронта при этом расположена на нижней полосе (1.1113), которая, к тому же, понизилась за текущие сутки, что подтверждает сохраненность южного тренда.

Курсы основных валют торговались на азиатской сессии в ограниченных диапазонах. Ближе к открытию торгов в Европе доллар США сдал позиции евро и британскому фунту. После падения пар EURUSD и GBPUSD на 30 пунктов, они вернулись к максимумам азиатской сессии. По состоянию рынка на 14:48 мск. Курс евро/доллар торгуется около 1,1360, фунт/доллар – вблизи 1,51. Евробыки проигнорировали замедление инфляции в еврозоне. Потребительские цены снизились в январе на 0,6% по сравнению с предыдущим значением -0,2% и прогнозом -0,5%. Базовый индекс вырос на 0,5% против 0,6% по прогнозу и 0,7% в декабре. Уровень безработицы в еврозоне снизилась на 0,1%, до 11,4%.

Разговоры о том, что ставка в 17% запретительна для реального сектора – это лоббизм. Постоянно говорить о том, что ставка завышена, намного легче, чем повышать эффективность бизнеса, рентабельность активов и капитала. При инфляции в 13% ставка в 17% – абсолютно нормальна, при этом мы ещё не прошли пика ни по инфляции, ни по выплатам по корпоративным внешним долгам. Фактически Банк России уступил давлению, и это плохо, наш ЦБ независим лишь на бумаге. Для стабилизации финансовой системы, курса рубля и защиты сбережений от инфляции надо не понижать, а повышать ставку. С моей точки зрения, справедливый уровень – 20-22%.

Сегодня опубликованы данные по инфляции и безработице в еврозоне. Индекс потребительских цен в январе сократился на 0,6% в годовом выражении, базовая инфляция замедлилась до 0,5% против 0,6% месяцем ранее. Безработица в декабре сократилась до 11,4%. Статистика оказала некоторую поддержку европейской валюте.
Вечером выйдут предварительные цифры по изменению объёма ВВП США за четвёртый квартал. Ожидается снижение темпов экономического роста до 3,1%. Показатели определят дальнейшее направление движения пары евро/доллар. Сильные данные по американскому ВВП приведут к падению котировок, слабые – обеспечат дальнейший рост.

Рынок днём в пятницу дождался решений Центробанка: курс доллара превысил 70 рублей буквально через пару минут после новости об изменении ключевой ставки. К текущему моменту за доллар дают 70,81 руб. (+3%), думается, что курс ещё имеет потенциал роста в 40-50 копеек. ЦБ РФ на заседании 30 января решил, что ключевая ставка со 2 февраля составит 15% против 17% ранее. В комментариях ЦБ говорится, что решение принято на фоне «изменения балансов риска ускорения роста потребительских цен и охлаждения экономики». При этом регулятор допускает, что в текущем году инфляция продолжит расти, а к 2016 году всё же опустится ниже 10%.

EURUSD: недельный обзор (30/01)

Daily. Похоже, валютная пара нащупала дно в области 11-ой фигуры. Сразу же после тестирования данного уровня, рынок начал корректироваться, вследствие сильной перепроданности. Но коррекционное восстановление продолжалось только до дневной линии Тенкан-сен, которая выступает в роли сопротивления в районе 1.1380. Осцилляторы развернулись вверх, но индикатор Ишимоку по-прежнему настроен по-медвежьи: облако расширяется вниз, активен мертвый крест. Поэтому, если в ближайшие дни Тенкан-сен останется неприступной, то можем увидеть стремление медведей к установлению паритетных цен.

График. Daily EUR/USD

Российский фондовый рынок открыл пятницу уверенным ростом. К текущему моменту ведущие биржевые индексы прибавляют в среднем 1,2%, в лидерах спроса акции «Мечела» и «РусГидро». Дешевеют бумаги КАМАЗа и «Полюс Золота». Внешний фон к сегодняшней сессии сложился неоднозначным. Американские индексы закрыли четверг ростом, фьючерс на индекс S&P дешевеет. Цены на нефть снижаются, баррель сорта Brent стоит сейчас не более $48,80. Российский рубль в пятницу утром тоже дешевеет в парах с долларом и евро. За американскую валюту инвесторы дают 68,99 руб. (+0,4%).

30 января 2015, EUR/USD. Ждем роста.

Четырехчасовой график EURUSD. После коррекционного отката цены к уровню (2/8) цена снова возобновила движение вверх. Соответственно вариант с ростом по-прежнему рассматриваем в качестве основного. Целью для роста выступает линия дневного СуперТренда. Вариант с продолжением нисходящего тренда будем рассматривать в качестве основного только после закрепления цены ниже уровня (2/8).