Полосы Боллинджера (Bollinger Bands, BB) схожи с Envelopes. Различие между ними состоит в том, что границы Торговых Полос (Envelopes) расположены выше и ниже кривой скользящего среднего на фиксированном, выраженном в процентах расстоянии, тогда как границы Bollinger Bands строятся на расстояниях, равных определенному числу стандартных отклонений. Поскольку величина стандартного отклонения зависит от волатильности, полосы сами регулируют свою ширину: она увеличивается, когда рынок неустойчив, и уменьшается в более стабильные периоды.

Bollinger Bands обычно наносятся на ценовой график, но могут наноситься и на график индикатора. Как и в случае с Envelopes, интерпретация Bollinger Bands основана на том, что ценам свойственно оставаться в пределах верхней и нижней границ полосы. Отличительной особенностью Полос Боллинджера является их переменная ширина, обусловленная волатильностью цен. В периоды значительных ценовых изменений (т.е., высокой волатильности) полосы расширяются, давая простор ценам. В периоды застоя (т.е., низкой волатильности) полосы сужаются, удерживая цены в пределах своих границ.

К особенностям этого индикатора можно отнести:

• резкие изменения цен, обычно происходящие после сужения полосы, соответствующего снижению волатильности.
• если цены выходят за пределы полосы, следует ожидать продолжения текущей тенденции;
• если за пиками и впадинами за пределами полосы следуют пики и впадины внутри полосы, возможен разворот тенденции;
• движение цен, начавшееся от одной из границ полосы, обычно достигает противоположной границы.

Последнее наблюдение полезно при прогнозировании ценовых ориентиров.

Расчет

Полосы Боллинджера формируются из трех линий.
Средняя линия (MIDDLE LINE, ML) — это обычное скользящее среднее.
ML = SUM (CLOSE, N) / N = SMA (CLOSE, N)

Верхняя линия (TOP LINE, TL) — это та же средняя линия, смещенная вверх на определенное число стандартных отклонений (D).
TL = ML + (D * StdDev)

Нижняя линия (BOTTOM LINE, BL) — это средняя линия, смещенная вниз на то же число стандартных отклонений.
BL = ML — (D * StdDev)

Где:
SUM (..., N) — сумма за N периодов;
CLOSE — цена закрытия;
N — количество периодов, используемых для расчета;
SMA — простая скользящая средняя;
SQRT — квадратный корень;
StdDev — стандартное отклонение:

StdDev = SQRT (SUM ((CLOSE - SMA (CLOSE, N))^2, N)/N)

Рекомендуется использовать 20-периодное простое скользящее среднее в качестве средней линии и 2 стандартных отклонения — для расчета границ полосы. Кроме того, скользящие средние длиной менее 10 периодов малоэффективны.

Стратегии Торговли Форекс Индикатор Bollinger Bands (Полосы Боллинджера)

Полосы Боллинджера - индикатор, который был предложен Джоном Боллинджером (John Bollinger), учредителем и президентом Bollinger Capital Management, Inc., — компанию, специализирующуюся в области инвестиций и доверительного управления финансами корпораций и физических лиц.

Джон Боллинджер долгое время работал главным аналитиком крупного кабельного телеканала Financial News Network (FNN), публикующем финансовые новости.

Всемирную известность Боллинджер получил благодаря так называемым «Полосам Боллинджера» (Bollinger Bands), которые получили массовое признание и в настоящее время интегрированы в большинство из используемых аналитических компьютерных приложений.

Внешне полосы Боллинджера напоминают процентные конверты скользящих средних, но имеют замечательную особенность: в полосах Боллинджера величина вертикального сдвига линии скользящей средней (Moving Average) выражается некоторым количеством стандартных отклонений цены (в отличии от конвертов скользящих средних, внешние границы которых образованы за счет вертикального сдвига вверх и вниз на определенную постоянную величину, выраженную в процентах).

Центральная линия полос Боллинджера является скользящей средней от которой и строятся полосы Боллинджера вверх и вниз. Полосы удаляются от центральной линии на регулируемое расстояние, равное коэффициенту, на который умножается стандартное отклонение. Учитывая, что стандартное отклонение зависит от волатильности, полосы сами регулируют свою ширину. При неустойчивом рынке она увеличивается, а в стабильные периоды - уменьшается:

Полосы Боллинджера можно наносить как на график цены, так и на график индикатора. Джон Боллинджер рекомендовал для построении полос Боллинджера следующие параметры: период усреднения для скользящей средней 20, количество стандартных отклонений 2.

Цене свойственно оставаться в пределах конвертов Боллинджера (между верхней и нижней границ). Интерпретация индикаторы основана именно на этом свойстве. Диапазон между верхней и нижней полосами отображает волатильность и как следствие - меняется. Высокая волатильность приводит к расширению полос Боллинджера, а низкая – к сужению.

На рисунке: в красном прямоугольнике можно видеть, как цена находится в боковом диапазоне, а полосы Боллинджера постепенно фиксируют снижение волатильности. Затем в желтом прямоугольнике обозначена зона, где полосы сузились и затем произошел прорыв цены вверх с началом выраженного трендового движения.

Затем цена достигла пикового значения, полосы Боллинджера показали снижение волатильности и разворот графика вниз, а затем и прорыва нижней полосы.

Следует обратить внимание, что на растущем рынке цена ни разу не опускалась к нижней полосе даже в периоды коррекций.

Особенности полос Боллинджера

1. Сужения полос. Соответствуют резкому изменению цены и снижению волатильности.
2. Выход цены за пределы полос. Можно ожидать продолжения текущей тенденции.
3. Вершины и впадины цены за пределами полос, за которыми следуют следуют вершины и впадины внутри полос. Возможен разворот тенденции.
4. Цена, начав движение от одной из границ конвертов, обычно достигает противоположной границы. Это свойство очень полезно для прогнозирования ценовых ориентиров.
5. Сильное зауживание полос может говорить о сильной консолидации и приближении импульсного прорыва цены. Чем больше цена находится в пределах узких полос, тем сильнее ближе прорыв.