Стремительное развитие биржевого бизнеса в России от первенца российского срочного рынка, фьючерсного контракта «рубль/доллар», что торговался с голоса на Московской товарной бирже, до сегодняшней электронной торговли во всемирной паутине акциями крупнейших российских и зарубежных корпораций, финансовыми и товарными фьючерсами и опционами, и, наконец, динамичной, полной неожиданностей торговли на рынке форекс, — все это поставило российских трейдеров перед необходимостью постоянно повышать свой профессионализм, получать стабильную прибыль для себя и для своих инвесторов, быть конкурентными в борьбе за право управлять капиталом.

Словосочетание «механические торговые системы» (или МТС) прочно вошло в словарь российских биржевиков, вызывая жаркие споры на форумах трейдеров и в дилинговых зачах, в фондовых домах и в финансовых компаниях. Как это часто случается, программные средства построения и тестирования торговых систем попали к российским трейдерам раньше, чем учебники по данной тематике. Отсюда многочисленные заблуждения и недоразумения, сопровождающие это интереснейшее и крайне важное направление прикладного технического анализа.

Книга Р.Пардо «Разработка, тестирование и оптимизация торговых систем» — это классика мирового трейдинга, это путь от неуверенности, бессистемности, расшатанных нервов, изматывающих стрессов к осмысленному трейдингу, опирающемуся на изощренное оружие, которым оснащает себя каждый трейдер -Успешную Торговую Систему. Автор знает, как это делается. Теперь об этом узнаете и вы. Удачи вам в рыночных баталиях!

Боб Пардо работает над оптимизационными проблемами многие годы. Будучи автором тестовой программы широкого применения, Advanced Trader, и разработчиком многочисленных торговых стратегий, он, вне всякого сомнения, обладает всеми необходимыми знаниями для рассмотрения процесса оптимизации со всех сторон — с точки зрения разработки, тестирования и получения результатов.

На первый взгляд, использование оптимизационной методологии кажется простым, идеальным способом для определения успешной торговой системы. Однако, при ближайшем рассмотрении выясняется, что необходимо принимать серьезные и трудные решения.

Практическая сторона тестирования заключается в необходимости понять, какие результаты могут быть получены от применения набора правил и формул (стратегии) к прошлым данным. Поскольку идеи большинства методов приходят из прошлого опыта (либо очень специфических ситуаций, либо обобщающих концепций) возникает естественное желание понять, где вы ошибаетесь, а где совершенно правы. Подлинным экспертом здесь может быть только тестирование ваших идей на исторических данных. Было бы весьма опрометчиво использовать некую стратегию в торговле, не имея представления о вероятности успеха, величины риска, и, следовательно, величины капитала, необходимого для достижения желаемых результатов.

С философской точки зрения есть другая проблема. Мощность компьютеров позволяет тестировать так много комбинаций паттернов, правил и формул, не оставляя сомнений, что кажущаяся успешной стратегия будет найдена. Однако сегодняшний опыт показывает, что такие решения не приводят к прибылям в реальной торговле. Феномен, не так давно осознанный как «подстройка» (overfitting), представляет дилемму для любого разработчика торговой программы. Боб Пардо обращается к этой проблеме непосредственно, предлагая процедуры и ясные объяснения корректного решения.

Оценка результатов оптимизации должна быть также статистически убедительной. Правильное представление и интерпретация этих результатов — ключ к поиску лучших решений. Автор понимает это и показывает ловушки, приводящие к ненадежным результатам и рыночным убыткам, в то время как корректность исполнения дает очень убедительные ответы.

Любому, кто планирует использовать компьютер для разработки или проверки торгового метода, сначала следует прочитать и понять эту книгу.