Доллар развивает восходящую динамику, однако пока не ясно, способен ли он на масштабные движения перед заседанием FOMC на следующей неделе. Между тем, киви рухнул на «голубиных» комментариях РБНЗ, а фунт уязвим, особенно если сегодня выйдет слабый отчет по розничным продажам.
- Новозеландский доллар рухнул на комментариях по ставкам
- Швейцарский франк упал после изменения политического курса НБШ
- Сегодняшний календарь вряд ли спровоцирует рыночные движения
Слабые индексы PMI по азиатскому региону, опубликованные на предыдущей сессии, не произвели на валютные рынки особого впечатления: AUDUSD незначительно снизился по итогам сессии, хотя это может быть связано с ростом AUDNZD на фоне голубиных комментариев со стороны чиновников Резервного банка Новой Зеландии, спровоцировавших резкое падение новозеландской валюты по всему спектру рынка.
Вернувшись в область ниже 0,7600, NZD подтвердит медвежий настрой, более того, спред между ставками в Австралии и Новой Зеландии говорит о том, что рынок предпочитает продавать киви. Позиционирование, скорее всего, усилит нисходящее давление на NZD.
Главной причиной распродажи NZD стали комментарии помощника председателя РБНЗ Джона МакДермотта, который заявил о том, что банк не рассматривает возможность повышения ставки, а, напротив, подумывает о ее снижении «при появлении признаков ослабления спроса и усиления внутренней инфляции...»
Франк вчера пережил стремительное падение на новостях о тм, что Национальный банк Швейцарии намерен расширить спектр применения политики отрицательных процентных ставок. Это значит, что НБШ, скорее всего, будет принимать меры, если EURCHF снова подойдет к паритету. Это заявление по времени совпало с достаточно резким сужением периферийных спредов в Европе и снижением доходности по облигациям в Греции, что усилило его влияние на курс франка.
Сегодня нас ждут предварительные индексы PMI в Европе, которые вряд ли смогут повлиять на динамику рынков. Мы уже говорили о том, что дальнейшие действия Европейского центрального банка в рамках программы количественного смягчения ясны и понятны, поэтому экономические данные пока не имеют особого значения - особенно те, которые выходят лучше ожиданий. Крайне слабые показатели - другое дело, поскольку ЕЦБ может отреагировать на них расширением стимулов.
График: NZDUSD
NZDUSD вернулся в область ниже 0,7600 и, таким образом, не сумел преодолеть верхнюю границу предыдущего диапазона на 0,7700 и локальное сопротивление на 0,7630. Это самая убедительная медвежья картина за долгое время, благодаря ослаблению NZD в других валютных парах. Следующий шаг - это движение к зоне 0,7400/50 перед возможным полномасштабным тестированием минимумов 2015 года ниже 0,7200.
Обзор валют Б10
USD: Доллар выглядит чуть более устойчивым после вчерашней динамики, хотя нам остается только гадать, сможет ли он развить масштабное направленное движение до заседания Федерального комитета по открытым рынкам на следующей неделе.
EUR: EURUSD держится в середине диапазона, при этом мы следим за областью 1,0665/1,0700 в случае дальнейшего ослабления; до тех пор, пока пара не закончит день выше разворотной точки 1,0750, и пока растет интерес к рисковым активам, мы предпочитаем короткие позиции в рамках спекулятивной стратегии carry. Не уверен, что сегодняшние индексы PMI по Европе произведут впечатление на рынки, хотя положительные данные могут поддержать интерес к риску и, следовательно, ослабить евро.
JPY: Иена вернулась к своему прежнему поведению в качестве альтернативы доллару с низкой бетой, при этом EURJPY, скорее всего, снизится, если EURUSD начнет падение, и так далее… Первый интересный уровень в паре USDJPY отмечен лишь в области намного выше 120,00 (облако Ишимоку), и даже в этом случае верхняя граница диапазона окажется под угрозой только в случае движения выше 121,00.
GBP: Фунт продемонстрировал уверенный рост, однако валюта сегодня будет уязвима, если публикуемый сегодня отчет по розничным продажам разочарует инвесторов. Вряд ли он достигнет новых впечатляющих максимумов в паре с долларом перед выборами в Великобритании и заседанием FOMC на следующей неделе. Следите за уровнями 1,5000/1,4975 в паре GBPUSD, от них зависит дальнейшая судьба восходящей динамики.
CHF: Франк сдал позиции в ответ на заявление НБШ, однако, пока не ясно, есть ли потенциал у восходящей динамики в парах EURCHF и USDCHF, или это движение было скоротечным. Опционы колл на USDCHF со сроком истечения через месяц или более, возможнО, удачный способ сыграть на ослаблении EURUSD в ожидании разрешения греческой проблемы в ближайшие несколько недель.
AUD: Австралийский доллар демонстрировал устойчивость, несмотря на слабый PMI в Китае, опубликованный на предыдущей сессии, хотя это может быть связано с покупками валюты в паре AUDNZD. AUDUSD по-прежнему уязвим, особенно в случае прорыва уровня поддержки 0,7683.
CAD: Эта валюта пока совершенно безынтересна, хотя она не сумела развить нисходящее движение, что указывает на возможное возобновление роста.
NZD: Новозеландский доллар резко снизился, более того, сегодняшний день может оказаться ключевым в его дальнейшей судьбе, как в паре с долларом, так и с другими валютами. NZDUSD упала ниже 0,7600, при этом сегодняшнее закрытие с понижением станет убедительным доводом в пользу движения к нижней границе диапазона в область ниже 0,7200.
SEK: Ждем заседания Риксбанка на следующей неделе, чтобы определиться с динамикой: вот уже больше месяца пара консолидируется в диапазоне 9,40-9,23.
NOK: EURNOK может вернуться в часть диапазона выше 8,50/55, если цены на нефть будут падать; после стремительного прорыва этого уровня курс так и не смог развить нисходящую динамику.
