Обнародованные во вторник данные по потребительской инфляции в США вернули инвесторов на землю, вызвав обвал рынков и сильный локальный рост курса доллара.

Согласно представленным данным, потребительская инфляция в месячном выражении в августе выросла на 0.1% против прогноза снижения на 0.1%. В годовом исчислении вместо ожидания снижения в росте до 8.1% показатель вырос до 8.3%, и, хотя это повышение было меньше, чем июльское значение в 8.5%, оно вызвало отрицательную реакцию на рынках.

Почему рынка именно так отреагировали?

Это связано с тем, что торможение роста инфляции вызвало у участников рынка надежды, что ФРС, в целом желая не угробить экономику страны, может уже на сентябрьском заседании принять решение о меньшем повышении процентных ставок, например, не на 0.75%, а на 0.50%, при этом также проанонсировать дальнейшее снижение темпа роста ставок, если инфляция будет и далее плавно снижаться. Это и было той причиной, по которой в последнее время наблюдался рост спроса на рынках рисковых активов, снижение доходности трежерис и ослабление курса американского доллара. Но представленные данные показали, что инфляция хоть и снижается, но не столь энергично, речь, конечно, идет о годовом значении показателя.

Что следует ожидать на рынке в ближайшее время и сегодня?

Полагаем, что первый шок от цифр по инфляции пройдет. Она снизились пусть не так, как это ожидалось, поэтому есть вероятность, что позитивные настроения на рынки вернутся. Уже сегодня перед открытием торгов в Европе отмечается повышательная динамика фьючерсов на американские и европейские фондовые индексы, что может сигнализировать о положительном старте торгов на европейских торговых площадках. Что касается динамики валютного рынка, то возможность восстановления рынка акций, а также коррекция вниз доходности трежерис могут привести к ослаблению курса доллара. Уже сегодня в азиатскую торговую сессию наблюдается частичная фиксация прибыли, которая привела к небольшому ослаблению доллара. Эта картина может усилиться именно на фоне отката на рынках акций. Рост спроса на рисковые активы однозначно поддержит повышение курсов основных валют к доллару.

Из данных статистики сегодня следует обратить внимание на публикацию данных по производственной инфляции в Америке. Если они покажут замедление в русле ожиданий и еще выше, то позитивный настрой на рынках может усилиться.

Прогноз дня:

Пара AUDUSD

Пара торгуется ниже уровня 0.6725. Если негативные тенденции продолжатся на рынках, пара может продолжить снижение к 0.6685.

Пара EURUSD

Пара консолидируется выше уровня 0.9965. Если пара удержится выше этот отметки, она может откатить вверх к 1.0100.