14 октября 2024, EUR/USD. EUR/USD продолжает падать ниже 1,0950 на фоне укрепления доллара США.
EURUSD:
Пара Евро-Доллар продолжила снижение до уровня 1,0920 на ранней азиатской сессии в понедельник. Нежелание рисковать на фоне роста геополитической напряженности на Ближнем Востоке и конфликтов между Китаем и Тайванем оказывает давление на продажи рискованных валют, таких как евро (EUR).
В понедельник представитель Государственного департамента США заявил, что они «серьезно обеспокоены военными учениями Народно-освободительной армии (НОАК) в Тайваньском проливе и вокруг Тайваня». Они также заявили, что будут следить за действиями КНР и координировать свои действия с союзниками и партнерами в отношении наших общих проблем. Любые признаки эскалации напряженности могут усилить потоки безопасной валюты, что благоприятно скажется на долларе США и утяжелит основную пару.
Трейдеры ожидают снижения ставки Федеральной резервной системы (ФРС) на 25 базисных пунктов (б.п.) в ноябре после публикации индекса цен производителей США (PPI) в пятницу. Инструмент CME FedWatch показал, что вероятность снижения ставки ФРС на 25 б.п. составляет почти 86,8%, по сравнению с 83,3% до выхода данных по индексу цен производителей.
За океаном евро испытывает некоторое давление, поскольку ожидается, что Европейский центральный банк (ЕЦБ) еще больше снизит процентные ставки на обоих оставшихся в этом году заседаниях по денежно-кредитной политике. Более «мягкая» позиция ЕЦБ усилилась из-за более быстрого, чем ожидалось, снижения инфляционного давления в Еврозоне и «хрупкого» восстановления экономики.
Торговая рекомендация: Торговля преимущественно ордерами Sell от текущего уровня цен.
14 октября 2024, GBP/USD. Ожидания более агрессивного смягчения политики Банка Англии еще больше подрывают фунт.
GBPUSD:
Пара GBP/USD не может воспользоваться скромными успехами пятницы и привлекает новых продавцов в начале новой недели. Спотовые цены в настоящее время торгуются в районе середины 1,3000 и остаются вблизи месячного минимума, достигнутого в прошлый четверг, на фоне бычьего настроя доллара США (USD).
Британский фунт (GBP) подрывается ожиданиями того, что Банк Англии (BoE) может ускорить цикл снижения ставок. Фактически, рынки оценивают 90-процентную вероятность того, что Банк Англии снизит ставки в ноябре. Ставки были повышены недавними комментариями главы Банка Англии Эндрю Бейли, который заявил, что существует вероятность того, что центральный банк может стать более агрессивным в снижении ставок, если появятся новые хорошие новости по инфляции.
Между тем, первоначальная реакция рынка на пятничные экономические релизы из Великобритании и США довольно быстро исчезает, что говорит о том, что путь наименьшего сопротивления для пары GBP/USD лежит в сторону снижения. Управление национальной статистики Великобритании (ONS) сообщило, что в августе экономика страны выросла на 0,2 %, что свидетельствует об умеренном восстановлении после двух месяцев стагнации в июне и июле. Этому способствовали более благоприятные, чем ожидалось, данные по производственному и промышленному производству в Великобритании за август.
В США индекс цен производителей для конечного спроса в сентябре не изменился и вырос на 1,8% по сравнению с прошлым годом. Базовый показатель, исключающий волатильные категории продуктов питания и энергоносителей, вырос на 0,2% по сравнению с предыдущим месяцем и на 2,8% по сравнению с годом ранее. Данные указали на благоприятный прогноз инфляции и поддержали ожидания дополнительного снижения процентных ставок ФРС в ноябре. Это может удержать быков по доллару от агрессивных ставок и оказать некоторую поддержку паре GBP/USD.
Торговая рекомендация: Торговля преимущественно ордерами Sell от текущего уровня цен.
14 октября 2024, USD/JPY. Неопределенность с повышением ставки Банка Японии продолжает подрывать курс иены.
USDJPY:
Пара USD/JPY не может воспользоваться скромным подъемом на азиатской сессии или найти поддержку выше отметки 149.00 и отступает на несколько пунктов от самого высокого уровня с 16 августа, достигнутого в понедельник. Цены опускаются ниже отметки 148,50, или свежего дневного минимума за последний час, и на данный момент, похоже, прервали трехдневную победную серию доллара, хотя фундаментальный фон требует осторожности от медвежьих трейдеров.
Заместитель министра финансов Японии по международным делам Ацуси Мимура заявил, что правительство будет следить за движением валютных курсов, включая спекулятивные движения, что подогревает спекуляции о возможной интервенции. Это, в свою очередь, оказывает некоторую поддержку японской иене (JPY) и привлекает продавцов в пару USD/JPY. При этом снижение шансов на очередное повышение процентной ставки Банком Японии (BoJ) в 2024 году и более агрессивная политика смягчения со стороны Федеральной резервной системы (ФРС) должны продолжать служить попутным ветром для валютной пары.
Новый премьер-министр Японии Сигеру Ишиба ошеломил рынки на прошлой неделе, заявив, что экономика не готова к дальнейшему повышению ставок. Кроме того, политическая неопределенность в преддверии всеобщих выборов 27 октября может удержать быков по JPY в стороне. Между тем, хорошие данные по занятости в США за месяц, опубликованные в пятницу, заставили инвесторов еще больше снизить ставки на масштабное снижение ставки ФРС в ноябре. Это помогло доллару США (USD) сохранить свой недавний сильный рост до семинедельного максимума и должно послужить попутным ветром для пары USD/JPY.
Это, в свою очередь, предполагает, что любое последующее падение все еще может рассматриваться как возможность для покупки, поэтому разумно дождаться сильных последующих продаж, прежде чем подтвердить, что восходящий тренд недельной давности исчерпал себя. Что касается дальнейшего развития событий, то в понедельник не выйдет никаких важных экономических данных, способных повлиять на рынок. Тем не менее, выступления влиятельных членов FOMC могут оказать влияние на доллар США позднее в ходе североамериканской сессии. Кроме того, геополитические события должны придать краткосрочный импульс паре USD/JPY.
Торговая рекомендация: Торговля преимущественно ордерами Buy от текущего уровня цен.
