Доллар опустился до недельного минимума против иены по мере того, как доходность облигаций США снизилась ниже 2.4%. Обеспокоенность тем, что предложенные президентом Дональдом Трампом корпоративные налоговые льготы могут быть введены постепенно, отправила доходность 10-летних долговых бумаг Казначейства ниже 2.40%. По словам источников агентства Bloomberg, некоторые члены бюджетного комитета Палаты представителей склоняются к снижению налога с текущих 35% на 3 процентных пункта в год, начиная с 2018 года.
Таким образом, ставка достигнет обещанных президентом Дональдом Трампом 20% к 2022 году. Японская валюта вскоре ослабла после того, как Банк Японии урезал свои прогнозы по инфляции, сохраняя при этом свои денежные стимулы. Трейдеры воздержались от того, чтобы занимать новые позиции в основных парах перед решениями крупных центральных банков на этой неделе, в том числе в США и Великобритании, и перед объявлением Трампом о своем выборе следующего председателя ФРС в четверг.
«Это большая неделя для доллара», - сказал Родриго Кэтрил, валютный стратег в National Australia Bank Ltd. в Сиднее. «В целом мы сохраняем наш прогноз укрепления доллара, хотя снижение ночью доходности 10-летних казначейских облигаций ниже 2.4% немного охладило наш долларовый энтузиазм», - сказал он. USD/JPY вернулся в район 113.25, что рядом с 113.28, максимумом сессии, отмеченным после объявления решения BOJ.
Пара ранее теряла 0.2% до 112.98, самого низкого уровня с 20 октября. Стопы на продажу по USD/JPY заемных счетов выставлены в районе остающихся с сессии в Нью-Йорке бидов около 113.00, согласно дилерам. Крупные и связанные с опционами биды выставлены в зоне 112.65/70. BOJ сохранил свою программу контроля кривой доходности, при этом снизив прогноз базовой инфляции в 2017 году до 0.8% против 1.1% ранее; на 2018 - до 1.4% против 1.5% ранее.
«Сохранение настолько неудобной комбинации в виде таргета ежегодной покупки бумаг в рамках QE на 80 триллионов иен и в виде таргетирования доходности облигаций в районе 0% указывает на то, что банк все еще беспокоится тем, что в случае снижения цели ниже 80 триллионов иен рынки будут реагировать очень резко», - говорит Шон Каллоу, старший валютный стратег в Westpac Banking Corp. в Сиднее. "Рынки будут полностью готовы к еще одному снижению официальных краткосрочных прогнозов по ИПЦ при сохранении 2% -ного долгосрочного таргета», - добавил он.
Доходность 10-летних казначейских облигаций находится на 2.37% после падение на 4 бп в понедельник. Специальный прокурор США Роберт Мюллер дал сигнал в понедельник, когда он представил доказательства того, что, Трамп или его команда, возможно, вступили в сговор о вмешательстве России в прошлогоднюю президентскую кампанию: соглашение о признании вины с Джорджем Пападопулосом, который был советником по внешней политике во время кампании Трампа. Минюст США предъявил обвинения по 12 статьям бывшему руководителю предвыборного штаба Дональда Трампа Полу Манафорту и его деловому партнеру Рику Гейтсу. Обвинения касаются, в числе прочего, отмывания денег, ухода от налогов и предоставления властям ложных сведений.
Трамп выбрал «Джерома Пауэлла» в качестве следующего председателя ФРС, написала New York Times, ссылаясь на два неназванных источника, знакомых с его планами. Фед под управлением Пауэлла вряд ли будет мягким, говорит Кэтрил из NAB. «Это должно рассматриваться как продолжение мантры Йеллен, так что ничто не угрожает траектории ставки по федфондам, но Пауэлл выступает за дерегулирование, поэтому позитивен для рынка акций, что означает рост доходности казначейских облигаций США.
Срок полномочий Джанет Йеллен истекает в феврале. Второе осеннее заседание ФРС, которое пройдет 31 октября и 1 ноября, не вызывает особого ажиотажа: практически никто из инвесторов и аналитиков не ожидает изменения процентных ставок или новых сигналов о будущем денежно-кредитной политики в США.
